兴业银行落地首单创设CRMW的个人消费信贷ABS

    10月30日，由兴业银行子公司兴业消费金融作为发起机构、兴业银行作为主承销商的“兴晴2020年第一期个人消费贷款资产支持证券”成功发行，发行规模19.18亿元，优先A档、优先B档、优先C档和次级档规模占比分别为75.76%、6.15%、5.21%和12.88%。创设机构兴业银行为中间档证券“20兴晴1优先C”创设信用风险缓释凭证（CRMW），使本期债券成为银行间市场首单创设信用风险缓释凭证的个人消费贷款资产支持证券，也是首单为中间档创设信用风险缓释凭证的信贷资产证券化（ABS）产品。

    据介绍，此前银行间信贷ABS仅曾针对优先档证券创设CRMW。本期项目CRMW的标的债务“优先C档”证券分别获得中债资信、中诚信国际AA-、AA评级，这是首次为评级低于AAA的中间档次证券创设CRMW，兴业银行作为创设机构主体信用评级为AAA，有力增强该档次的偿付安全性，创设的CRMW获得全场2.3倍认购。②